Анализ структуры и изменения капитала Сбербанка

В Сбербанке бухгалтерский учет ведется и по российским стандартам, и по международным. Но так как Банк развивает бизнес на рынках СНГ, а также ведет поиск возможностей выхода на рынки других стран, актуальнее проводить анализ капитала, опираясь на данные по МСФО. Рассмотрим Таблицу 3 (см. Приложение) [24].

В целом мы видим положительную динамику. Величина собственного капитала банка за год увеличилась на 208231 млн.руб. Основной прирост дала переоценка инвестиционных ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи. Фонд вышел из минуса, зафиксированного в прошлом отчетном периоде, который был вызван положительной переоценкой соответствующего портфеля ценных бумаг в результате значительной волатильности на финансовых рынках. Так же на увеличение капитала повлияла корректировка изменения доли участников в чистых активах. Неконтрольная доля участия увеличилась на 3336 млн.руб (431,01%). По-прежнему в минусе фонд накопления курсовых разниц, но уже наблюдается положительная динамика, вызванная текущим изменением курса рубля к иностранным валютам. Темп прироста составил 12,59%.

Рассмотрим структуру собственных средств, принадлежащих акционерам Банка (Рисунок 1). Больше половины приходится на нераспределенную прибыль, тогда как удельный вес Уставного капитала менее 10%. Но этот факт не характеризует устойчивость банка с отрицательной стороны. Напротив, это означает, что финансовый результат деятельности Банка стабильно увеличивается.

Рисунок 1 – Структура собственных средств, принадлежащих акционерам

Рассмотрим информацию о расчете достаточности капитала в соответствии с Базельским соглашением [24]. По данным, представленным в Таблице 4, мы видим, что за 2010 год коэффициент достаточности основного капитала увеличился на 0,4 процента и составил 11,9%. Темпы роста нераспределенной прибыли в 2010 году опережали темпы роста активов, взвешенных с учетом риска, что привело к росту коэффициента достаточности основного капитала Сбербанка. С учетом существенного притока средств клиентов и высокого значения показателя достаточности капитала Банк погасил 200 млрд руб. из субординированного кредита в размере 500 млрд руб., полученного от Банка России в IV квартале 2008 года [27]. Частичное погашение субординированного займа привело к снижению капитала второго уровня Банка и, как следствие, коэффициент достаточности общего капитала в 2010 году снизился на 1,3 процента — до 16,8%.

Таблица 4 – Достаточность капитала за 2009-2010 годы.

Статьи по теме:

Процедура эмиссии ценных бумаг
Эмиссия ценных бумаг — это установленная Федеральным законом «О рынке ценных бумаг» последовательность действий эмитента по размещению эмиссионных ценных бумаг. Кратко выражаясь, эмиссия — это правовой порядок размещения ценных бумаг. По ...

Методика оценки финансового положения физического лица
Подходы, изложенные в настоящей методике, распространяются на: 1) оценку финансового положения заемщиков – физических лиц на момент выдачи ссуды (кроме ссуд, входящих в портфель однородных ссуд), 2) оценку финансового положения заемщико ...

Процентная политика ЦБ РФ: принципы, инструменты, задачи
Как орган монетарной власти Центральный банк совместно с правительством РФ разрабатывают и реализуют единую денежно-кредитную политику, которая является составной частью экономической политики государства. Ее конечные цели формулируются ...